网友杨新刚的提问让我思虑万千。感觉无从说起。热钱这个问题太大。

那么我也问一个问题：房地产行业到底是什么行业？

自己回答：按照国家的分配，房地产属于第三产业——服务行业！准确！确实属于第三产业，但是我的回答或许让很多人大吃一惊：准确的说房地产行业属于金融业！

没错，我没写错，您也没看错。房地产就是应该归属于金融业。借用比较时尚的词语：应该是金融的衍生品！房地产只是一个金融投资敛财的工具。

这么说的原因是：房地产本身就是被银行和地下钱庄托起的一个产业。

小说中说过这么一句话：只要有钱或者有关系，阿猫阿狗都能够做房地产。也就是说对于老板而言，这个行业唯一的壁垒就是关系。专业、技术之类的东西那是瞎扯！

简单举例说明一下：A老板是市长的大姨子的侄子的舅舅的表哥的儿子，背后谈好一块地。什么都有，就是没钱。好办，领导发话：找银行。当然也可以找地下钱庄。

假设是100亩土地，单价100万元／亩，总的款4亿元人民币。交了土地首付款大约1个亿（或许更少，甚至不交。招拍挂只是一个过场。不要认真），拿到《土地证》。这就好办了，因为银行的政策是可以用土地作抵押品，可借贷总地款35——70%。为了计算方便，就按照50%计算，从银行贷出2亿元。

这些钱不着急堵死土地款的窟窿，先用来运作公司，建设项目。只要开工，就可以办理《预售证》。假设容积率为三，项目可以建设20万平方米。假设销售均价5000元／平米。A老板只要找个有点水准的销售经理或营销总监，按照2010年以前的行情，三四个月售罄不是问题。那么A老板手里就有10亿元。请问这些钱是谁的？

全是银行的！

因为客户买房子的钱80%都是按揭贷款。也就是说客户从银行贷款8亿元，加上A老板贷款2亿元，正好10亿元！而这个项目总价值也就是10亿元！

现在您应该认同我说的话了吧？房地产就是一种金融业的衍生品！

所以，对于房地产行业而言谈热钱没意义。因为房地产行业的资金全是热钱。没有银行，哪来的这样多的房地产开发商？哪来的这样多的买房人？哪有现在高不可攀的房价？

网友提问的热钱我明白是指索罗斯那群人的钱。请允许我再提一个问题：故事中帮助新浦江上市的的帝茂投行是现实中的哪一家投行？友情提示：请用谐音加对应去猜。相信很多网友能够猜出来。而且这是一个真实的房地产公司红筹上市的故事。其结局会让大家大吃一惊，但是不难猜：恶狼就是要吃人，不管它身上披的是羊皮还是兔子皮。关于他们的事情是后面资本大战的重点之一，不多言了。只说一下对于房价的影响。

我国的房价已经是翻了好几翻，热钱到底发挥多大的作用？只能说是作用不小。

理论不是我的长项，就说一件亲身经历的事情：2005年，我在某一线城市一个房地产开发公司任职。当时一个市郊项目均价1960元／平米。二期开盘老板定价：均价4200元／平米。一次涨价幅度2倍以上。我是反应最强烈的。并且不顾身份地位，直接越级闯入董事长办公室，唾沫星子乱飞说了一大堆歪理邪说，表示反对。

董事长表现出过人的胸怀，耐着性子听完我的梦话，笑着点头：你讲得有道理，作为一个营销人员，你的表现无可挑剔。值得表扬！所以就告诉你一件事情：咱们项目旁边的那个四万平米的小项目，被人以3800元／平米价格整体收购。我们只比他贵10%，没什么问题吧？就是批零差价也不比这低吧？你还有什么担心的？

至于房价上涨的利润，房地产公司拿到的也不是很多。就说上面的项目，现在均价是多少？18000元／平米。上涨了十倍。而房地产公司根本没有拿到这么多。因为水涨船高售价涨，成本也涨。并且售价是一点点涨起来的。大部分是最早买房者将房子卖掉后赚走，其中就有热钱赚走的。

在我国，房地产具有的保值增值性就不必说了，这一点是为热钱上了双保险：资产增值和人民币升值。由于这十几年中国房地产市场在国人与洋人齐心协力，万众一心的培养下，使得热钱的收益率高的离谱。

举例说明：05年春天在我上面说的项目购买一套单元价格是2000元／平米×100＝20万。当时人民币对美元的汇率：8.2:1，折合美元24390美元。

现在：18000元／平米×100＝180万。

现在人民币对美元的汇率：6.7:1，折合美元268656美元。

按美元计算收益268656－24390＝244266美元。其中房地产增值利润是160万元人民币。汇率变化带来的利润是：49144美元。

各位朋友，震惊吗？

再问一个网友关心的问题：谁制造了房价飞涨的奇迹？

我敢肯定地说：就是热钱。是洋人的和国人的热钱共同创造了这个奇迹。没有按揭，有多少人能够买的起这种价格的房子？

什么是按揭？最流行最贴切的解释就是：把买房人和其他行业按在地上一层又一层揭皮！买房人一屁股债，只能节俭过日子。其他行业由于消费者日益减少，日子越来越难过。

国人的热钱还好说。不管结局会如何，最起码从出发点上无可非议：只不过是用下半生的钱造就今天的市场繁荣。初衷不算很坏。

洋人的热钱呢？

将房价推高不是他们最终的目的。因为热钱不是投资，而是快进快出，赚取差价。等到房地产与人民币都升到这群人设定的离场价位时，将会是一个什么场景？

热钱进入中国房地产的方式我知道的只有三种方式：直接购买、做开发、利用壳资源进行交易（基金与信托）。当然，由于本人才疏学浅，肯定还有其他的方法。

还要注意的是以前每一次政府调控都演变成房价上涨，这其中的奥妙值得玩味。因为中国的地产商的智慧还达不到那个水准。

必须承认制造泡沫是热钱最基本的功能。就像这几年流行的新词‘豆你玩 ’、‘蒜你狠’、‘化骨棉’以及2011年初，一袋普通的食用盐售价数十元的奇迹，都和洋人的热钱有说不清楚的关系。大家看到了物价上涨的利润，可曾想过当洋人的热钱撤离时‘千里无鸡鸣、白骨露於野’的惨状？想想1998年亚洲金融危机中泰国、马来西亚的惨状吧。

如果我讲的还不清楚的话，请联想一下股市中庄家撤离后的情景。洋人一拍屁股坐飞机回家吃香的喝辣的去了，烂摊子还得是我们自己收拾、

这一次政府调控为什么会对购房者进行限制？据零点公司调查，太原商品房的购买者中80%是非本市居民，北京、大连是60%，郑州是55%，请问大家理解了政府的良苦用心了没有？

个人以为今天的房地产形势形成原因追本溯源：经济运行基础是借贷而不是储蓄。书本上的说法是：信用消费。即花明天的钱造就今天的市场繁荣。

用个例子来说明这个问题：有二个家庭——刘家和张家。这二家都是一般的家庭。

刘家羡慕有钱人的生活，希望自己可以天天吸中华烟、喝茅台酒。但是收入不够，开始借钱以维持这种富裕生活。他们的想法是以后一定能够发财从而将债务补上。但是幸运女神一直不照顾他们。这样亏空越来越多，刘家就会一步步地陷入债务泥潭。显然，这种生活状态还会一直持续下去。除非他们找到了足以偿还其债务，并可维持他们先前生活方式的工作。否则，他们便将一直挣扎在这种痛苦之中，一直到破产。

而张家一家人非常勤劳，也非常节约，平时不舍得花一分钱，以便有更多的积蓄。在这个积累阶段，从表面上来看，他们的生活显然远不及其挥金如土的邻居，也就是平时以借贷和抵押为生的刘家。

在普通人眼中，基于两家人的消费情况来看，刘家显然更为富裕。然而，透过表面现象，我们可以看到，张家通过目前的勤俭最终会拥有一个光明的未来，而刘家这种短视的挥霍则是以牺牲其未来生活水准为代价的。但是我们的生活正是刘家的模式。

请问：积累阶段过后，这二家各自会是一个什么场景？答案不用我多嘴。

对一个来说是如此，对一个国家来说也是如此。但不同的是，作为一个人，如果幸运的话，可能会跌一跤捡一块狗头金从而转变自己的命运。但一个国家却不会，因为补充亏空和重新创造财富不仅需要漫长的时间，而且还需要付出巨大的努力。

也许有很多人会笑话我的‘农民观念’。没错，本人就是农民的子孙，并且以此为荣！请大家回想一下：08年有一篇文章说得好：能够解救那次金融风暴的只有中国农民！为什么？因为他们不接受超前消费的观念，手里有钱！

关于这一点，再转载一个美国人在2006年的说法，原文如下：近年来，受美联储抵押利率的影响，美国住房价格急剧飚升，并已出现泡沫。详细地阐述这一即将到来的房地产市场危机。

在艾伦格林斯潘先生和本伯南克先生的领导之下，美联储以房地产市场为幌子，已然“创造”了不折不扣的通货膨胀。试想一下，仅靠房地产拉动的美国经济会是健康的经济吗！

美联储的这一选择同上世纪90年代末期的“.com”经济神话如出一辙。等泡沫破裂之后，我们必将经历严重的经济衰退。当然，我们的经济增长速度曾在多个时期呈现下降趋势，但从严格意义上讲，这并不能说我们经历了经济衰退，因为这并没有留下后遗症。然而，在经历真正的经济衰退之后，我们将面临严峻的“无就业复苏”，即便是采取低税率，对经济发展往往也无济于事。

于是，美联储主席格林斯潘便决定打开货币这个潘多拉魔盒，以维持看似较低的抵押利率，从而以房地产泡沫取代股市泡沫。

值得一提的是，有相当数量的在建或已购住房完全是出于投机目的。我们很难说政府的动机是为年轻人寻找住房提供便利。相反地，这些不断增长的住房价值则被用于非生产性的支出，比如说汽车、电视机、以及外出度假等等。

现在，房地产市场正呈现低迷状态。地产泡沫的破裂将最终导致房主面对高额的抵押贷款利息以及负资产抵押，也就是说抵押的房产值已不足抵押款。试想，又有哪一任总统希望这种诡异的情况出现在他的任期之内呢？

不知道大家有何感想？反正对我的冲击是非常大。仅仅二年后，这位美国人的预言就变成了现实。痛定思痛，这个教训难道不值得我们借鉴吗？

信贷消费有可能是西方别有用心的人为了一个丑恶的目标而输入中国。

个人以为，全体国人生活水平的提高得益于财富的积累，同时这又会促进劳动生产率的提高。而实业的产出增加反过来又会刺激消费。但是，资本投资的增加只能在储蓄充足的情况下进行，而储蓄则只能够通过勤俭节约、自我克制来实现。

还需要说明的一个问题是：金钱不等于财富！三十年前，你手里有十根金条和有一万元，到今天你的财富是什么情况？当然是金条使你的财富没有贬值。而万元户现在什么都不是。这还是正常的通货膨胀。如果遇到上世纪二三十年代德国为偿还战争赔款故意制造的恶性通货膨胀，钞票就连卫生纸都不如。

这种情况有些极端。但是说明一个问题：财富不是钞票。

好了，弄明白这件事情之后，房地产价格飞上天的事情就好说了。

我们今天用下半生的辛勤工作做抵押，从银行贷出一笔钱买了房子。

请问：这笔钱是怎么来的？很简单，是印钞厂印刷的！

用什么做抵押了？没有任何实物，什么也没有。

直白的说：就是建上一百平米房子，就印刷能够购买一百平米房子的钞票。这些钞票进入流通领域，却没有相应的财富来消化，就变成多余的。当这些钞票达到一定程度，通货膨胀就出现了。房价高乃至于通货膨胀根本的原因就是：钞票多的没地方花。只有钞票与实物财富大体相等，才会消除通货膨胀。

或许您会说：美国是怎么消化全世界的财富？

个人以为这正是索罗斯们手中的武器。不幸的是武装他们的不是别人，正是我们这些受害人与准受害人。我们提供武器弹药，让他们向我们扣动扳机。

有没有好的办法将他们打败？

有！那就是——理性！

索罗斯们把房价、股价、汇率炒到骇人的价位，只要我们不跟风，把他们当成神经病跳大神来欣赏，就是最大的胜利。

股市中没人接盘是庄家服毒自杀最直接的原因。索罗斯们不会更高明。

可是有几个人能够无视金钱的诱惑？只要买房子就能赚钱，你忍得住投资的冲动？只要买股票就能成为大亨，谁又能停下奔向证券公司的脚步？

对于2008年的金融危机，巴菲特说原因是贪婪。没错，就是贪婪。但不是索罗斯们的贪婪，而是人性的贪婪！

对金钱的贪婪蒙住了大家的慧眼，对金钱的期盼烧晕了睿智的大脑。这样，索罗斯们才会有机可趁。

记住：苍蝇不叮无缝的蛋！

对于中国经济来说，个人认为：不怕钱发热，就怕人发烧！